به گزارش خبرنگار اقتصادی شبکه اطلاع رسانی راه دانا؛ بازار سرمایه ایران در روزهای اخیر روند صعودی چشمگیری را تجربه کرده بود. شاخص کل بورس تهران روز گذشته (یکشنبه) با جهش ۱۰۱ هزار واحدی به رکورد ۴ میلیون و ۴۹۳ هزار واحد رسیده بود و فاصله چندانی تا عبور از قله تاریخی ۴ میلیون و ۵۰۰ هزار واحدی نداشت. اما تشدید مجدد تنش‌های نظامی در خلیج فارس و افزایش ریسک‌های ژئوپلیتیکی، این مسیر را متوقف کرد.
امروز (دوشنبه، ۱۸ خرداد ۱۴۰۵) شاخص کل بورس تهران با افت ۶۷ هزار و ۵۸۳ واحدی (معادل ۱.۵ درصد) به سطح ۴ میلیون و ۴۲۶ هزار و ۲۵ واحد عقب‌نشست. شاخص کل هم وزن نیز با کاهش ۱۵ هزار و ۶۰۶ واحدی (معادل ۱.۳ درصد) در ارتفاع یک میلیون و ۱۸۸ هزار و ۱۴۷ واحد ایستاد.
افت همزمان این دو شاخص نشان‌دهنده فشار فروش در اکثر بخش‌های بازار است و نشان می‌دهد که این اصلاح تنها محدود به چند صنعت خاص نبوده و موج فروش در کل بازار گسترده شده است.
چرخش سریع جو بازار؛ ۷۹ درصد نمادها منفی شدند
تصویر کلی بازار امروز کاملاً متفاوت از روزهای صعودی اخیر بود. بررسی وضعیت نمادهای بازار نشان می‌دهد جو عمومی معاملات امروز به طور محسوسی تحت تأثیر اخبار سیاسی قرار داشت. در پایان بازار، ۶۵۲ نماد در محدوده منفی قرار گرفتند و تنها ۱۷۵ نماد توانستند معاملات خود را با رشد قیمت به پایان برسانند.
۷۹ درصد از نمادها در محدوده منفی معامله شدند و نقشه بازار به طور کامل سرخ‌پوش شد. این چرخش سریع از تقاضای سنگین به فشار فروش، بیانگر حساسیت بالای بازار به متغیرهای سیاسی و امنیتی است.
رکورد تاریخی ارزش معاملات در روز نزولی
با وجود افت شاخص‌ها و غلبه رنگ سرخ بر بازار، یکی از مهم‌ترین اتفاقات امروز، ثبت رکورد در ارزش معاملات خرد بود.
ارزش معاملات خرد به حدود ۳۷ هزار و ۳۴۰ میلیارد تومان (۳۷.۳۴ همت) رسید که یک سطح کاملاً کم‌سابقه در تاریخ بازار سرمایه ایران محسوب می‌شود. در کنار آن، حجم معاملات نیز به ۵۶ میلیارد برگه سهم رسید.
این حجم بالا از معاملات نشان می‌دهد که بازار در حال یک جابجایی بزرگ نقدینگی است؛ جایی که برخی سرمایه‌گذاران در حال خروج و برخی دیگر در حال استفاده از فرصت اصلاح برای ورود مجدد هستند. رشد شدید حجم معاملات در ساعات پایانی بازار، نشان از تلاش بازیگران بزرگ برای تثبیت وضعیت دارد.
خروج سنگین پول حقیقی؛ ۶.۹ همت از بازار خارج شد
در سمت جریان پول، ۶ هزار و ۹۲۳ میلیارد تومان خروج پول حقیقی ثبت شد؛ رقمی قابل توجه که نشان می‌دهد بخشی از سرمایه‌گذاران خرد در واکنش به افزایش ریسک‌های سیاسی، ترجیح به خروج از بازار داده‌اند.
سرانه خرید هر حقیقی امروز به طور قابل توجهی کمتر از سرانه فروش بود که تأییدکننده غلبه فروشندگان بر خریداران در معاملات خرد است. نمادهای شاخص‌ساز همچون «فملی»، «شپنا» و «وبملت» که روز گذشته پیشران‌های صعود بودند، امروز در صدر نمادهای با خروج پول قرار گرفتند.
فرابورس نیز همسو با بورس شد
در فرابورس ایران نیز شرایط مشابهی حاکم بود. شاخص کل فرابورس با کاهش به سطح ۳۳ هزار و ۴۰۰ واحد عقب‌نشست. نمادهای بزرگ فرابورسی مانند «آریا»، «فزر» و «سامان» بیشترین تأثیر منفی را بر شاخص فرابورس داشتند.
چشم‌انداز پیش رو؛ تداوم اصلاح یا بازگشت صعود؟
کارشناسان بازار سرمایه معتقدند با توجه به حساسیت بازار به اخبار سیاسی و ادامه درگیری‌ها در منطقه، احتمال تداوم نوسانات در روزهای آینده وجود دارد. با این حال، ارزش معاملات بالای امروز و جابجایی سنگین نقدینگی، نشان از حضور بازیگران بزرگ در بازار دارد که می‌تواند زمینه‌ساز بازگشت مجدد صعود باشد.
دو سناریوی پیش روی بازار:
-
سناریوی اول (احتمال بیشتر): تداوم نوسانات و اصلاح موقت تا روشن شدن وضعیت سیاسی و بازگشت آرامش به بازار
-
سناریوی دوم (احتمال کمتر): بازگشت سریع خریداران به بازار با توجه به ارزش معاملات بالا و جذابیت قیمت‌های فعلی
عواملی که باید در روزهای آینده رصد شوند:
-
تحولات سیاسی و نظامی منطقه
-
میزان ورود و خروج پول حقیقی در روزهای آتی
-
رفتار نمادهای شاخص‌ساز در روزهای پیش رو
-
ارزش معاملات و تداوم آن در سطوح بالا
به گزارش راه دانا؛ بازار سرمایه ایران امروز در حالی با افت سنگین شاخص‌ها مواجه شد که ارزش معاملات خرد به رکورد تاریخی ۳۷.۳۴ همت رسید. این تناقض عجیب نشان از تقابل دو جبهه قوی در بازار دارد؛ از یک سو فروشندگان که تحت تأثیر اخبار سیاسی اقدام به خروج کرده‌اند و از سوی دیگر خریدارانی که با استفاده از نقدینگی قوی، از فرصت اصلاح برای ورود مجدد استفاده می‌کنند.
نکته کلیدی که نباید از آن غافل شد، رکوردشکنی ارزش معاملات خرد در روزی است که شاخص بیش از ۶۷ هزار واحد کاهش یافته است. این اتفاق در تاریخ بازار سرمایه ایران بی‌سابقه است و نشان از عمق نقدینگی حاضر در بازار دارد. اگر تنش‌های نظامی فروکش کند و جو روانی مثبت به بازار بازگردد، این نقدینگی می‌تواند موتور محرک صعودی بی‌سابقه باشد.
ارسال دیدگاه